Plafond PEL : quel montant maximum peut-on épargner en 2025 ?

Le plafond PEL est une contrainte, mais il permet d’accumuler des intérêts à un taux garanti pendant une période prolongée. Le montant maximum que vous pouvez verser sur un PEL est de 61 200 €. Ce seuil est fixe et ne varie pas en fonction de la date d'ouverture ou de la durée du plan. Il concerne uniquement les versements effectués. Le solde total de votre PEL peut toutefois dépasser cette limite grâce à la capitalisation des intérêts.

Le Plan Épargne Logement (PEL) est un dispositif à long terme en France. Il est conçu pour aider les particuliers à financer l'acquisition ou la rénovation de leur logement. Sa rémunération est attractive et il donne la possibilité d'obtenir un prêt à taux préférentiel pour un projet immobilier.

Le plafond de 61 200 € peut susciter des interrogations. En particulier à cause de la durée maximale du PEL, qui est de 10 ans. Une fois cette limite atteinte, vous ne pourrez plus effectuer de nouveaux versements. Votre PEL, en revanche, continuera de générer des intérêts pendant 5 ans supplémentaires. Après cette période, le plan est automatiquement transformé en livret d'épargne classique. Son taux d'intérêt ne sera plus réglementé car il est librement fixé par la banque.

Quels sont les avantages du PEL en termes de taux d'intérêt et de conditions de prêt ? Quelles sont les options disponibles lorsque vous atteignez le plafond de versement ?  Comment optimiser votre épargne ? Comment continuer à faire fructifier votre capital une fois le plafond atteint ? Toutes les réponses sont dans cet article.

Comprendre le plafond du PEL : définitions et chiffres clés

Le PEL est une solution d’épargne à long terme qui permet de se constituer un capital et bénéficier d'un taux d'intérêt garanti. Il est soumis à un plafond de versement dont voici le fonctionnement et les modalités.

Le plafond en 2025 : montant et fonctionnement

Le plafond du PEL en 2025 reste fixé à 61 200 €. Ce montant représente la somme maximale qu'un titulaire de PEL peut déposer sur son compte pendant toute la durée du plan.

Il n'est plus possible d'effectuer de nouveaux versements une fois que ce plafond est atteint. Et ce, quelle que soit la durée restante de votre plan. Ce seuil concerne uniquement les versements effectués. Le capital accumulé peut dépasser cette limite grâce à l'ajout des intérêts générés au fil des années.

Cette limite restreint la portée de ce dispositif et permet d'accumuler les intérêts pendant une période prolongée. Le titulaire du PEL continue de bénéficier des intérêts jusqu'à 5 ans après, après avoir atteint le plafond.

Cette période supplémentaire est un avantage car elle permet au capital déjà investi d'augmenter. Il ne sera pas nécessaire d'effectuer de nouveaux versements. Ce système optimise les rendements sans que l'épargnant n'ait à entreprendre de nouvelles démarches.

Modalités d’épargne sur un PEL

Le PEL est plutôt souple concernant les montants à verser. Un versement initial de 225 € seulement sera requis à l'ouverture du compte. Il s'agit d'un prérequis pour activer le plan et pour qu'il commence à générer des intérêts.

L’épargnant devra par la suite effectuer des versements réguliers d’au moins 540 € par an. Cela représente environ 45 € par mois. Ce montant est le minimum requis pour que le plan reste actif. Il bénéficiera ainsi des avantages fiscaux.

Les titulaires du PEL ont toutefois la possibilité de verser des sommes supérieures à ces montants. C'est ainsi qu'ils optimiseront le rendement de l’épargne, jusqu’à ce que le plafond soit atteint.

Durée maximale et transformation en livret classique

La durée du PEL est limitée à 10 ans. Cependant, le plan ne se termine pas immédiatement à l’issue de cette période. Les titulaires peuvent continuer à percevoir des intérêts pendant 5 années supplémentaires après avoir atteint le plafond de versement. Durant cette phase, aucun nouveau versement n’est autorisé. Le capital quant à lui restera rémunéré par les intérêts au taux fixé au moment de l’ouverture du plan.

Le PEL est automatiquement transformé en livret d’épargne classique après ces 10 ans de fonctionnement. À ce stade, les conditions liées au taux d'intérêt changent, car il n’est plus soumis à la réglementation du PEL. Le taux sera librement déterminé par la banque.

Cette transformation marque la fin de l’épargne spécifique au PEL. L’épargnant pourra réfléchir sur le moyen d'utiliser son capital ou sur la redirection de ses fonds vers d’autres produits financiers.

Combien rapporte un PEL plein ?

Le rendement d'un PEL varie en fonction :

• du taux d’intérêt appliqué lors de l’ouverture du compte

• de la fiscalité en vigueur.

Le PEL n'offre pas des rendements aussi élevés que d'autres investissements plus risqués. Son taux garanti pendant toute la durée de l'épargne constitue cependant un atout pour les investisseurs qui veulent sécuriser leur capital.

Taux d’intérêt selon la date d’ouverture

Le taux d’intérêt d'un PEL dépend directement de la période à laquelle le plan a été ouvert. Il a évolué au fil des années, en fonction des décisions économiques et des ajustements apportés par les institutions financières.

À partir de 2024

Le taux d'intérêt pour un PEL ouvert après 2024 est de 2,25 % brut par an. Un épargnant qui a atteint le plafond de 61 200 € pourra générer environ 1 377 € brut par an en intérêts grâce à ce taux. Ce rendement est avantageux comparé aux autres placements à faible risque. Le taux est pourtant inférieur à celui de certaines périodes passées.

Entre 2016 et 2022

Pendant cette période, le taux était fixé à 1 %. Le rendement annuel brut était d'environ 612 € pour un PEL plein. Ce taux était nettement plus bas que celui des périodes précédentes. La politique monétaire adoptée par la Banque centrale européenne pour stimuler l'économie était plus accommodante.

Avant 2015

Les taux d'intérêt pour les PEL pouvaient atteindre jusqu'à 2,5 % à cette période. Pour un PEL au plafond, cela correspondait à un rendement brut d'environ 1 530 € par an. Ce taux était favorable. Il a incité de nombreux épargnants à ouvrir un PEL, dans l’espoir de profiter de taux plus élevés.

Impact de la fiscalité sur les intérêts

Le PEL est perçu comme un placement relativement sûr et garanti. Sa rentabilité nette en revanche peut être impactée par la fiscalité. Depuis la mise en place du Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) en 2018, les intérêts générés par les PEL sont soumis à un prélèvement fiscal global de 30 %. Il est composé de 17,2 % de prélèvements sociaux et 12,8 % d’impôt sur le revenu.

Cette fiscalité affecte directement le rendement des épargnants. En particulier pour ceux qui ont ouvert un PEL avec un taux d’intérêt plus élevé.

Exemple chiffré : rendement net pour un PEL plein en 2024

Prenons l’exemple d’un PEL ouvert en 2024 avec un taux d’intérêt de 2,25 % brut. Les intérêts bruts générés sur une année seraient de 1 377 €, pour un solde maximum de 61 200 €.

L’impôt et les prélèvements sociaux retireront 413,10 € (soit 30 % de 1 377 €) après application du Prélèvement Forfaitaire Unique de 30 %. Le rendement net serait de 963,90 € par an. Cela représente un gain réel de 1,57 % net par an.

Il est plutôt faible, surtout comparé à des placements plus risqués ou plus complexes. Il reste toutefois attractif pour les épargnants qui souhaitent sécuriser leur épargne à long terme.

Le calcul de ces rendements nets permettront de déterminer l'attractivité du PEL par rapport à d'autres produits d'épargne ou d'investissement.

Que faire une fois le plafond du PEL atteint ?

Une fois le plafond atteint sur un PEL, il n'est plus possible d’effectuer de nouveaux versements. Il existe cependant différentes stratégies pour gérer l'épargne accumulée et optimiser son rendement. Vous pouvez choisir de maintenir votre PEL ouvert, de le clôturer ou d’explorer d’autres options d’investissement. Cela dépendra de vos objectifs financiers et de votre tolérance au risque.

Options à envisager

Laisser les intérêts continuer à s’accumuler

L'option la plus simple et la plus sûre est de laisser les intérêts continuer à s’accumuler. Le PEL restera actif pendant cinq années supplémentaires pour générer des intérêts, après avoir atteint le plafond. Votre capital continuera à augmenter grâce aux intérêts, même si vous ne pouvez plus ajouter de fonds. Le rendement pourra être maintenu sans prise de risque supplémentaire. 

Clôturer le PEL pour réinvestir les fonds

Vous pouvez clôturer votre PEL si vous pensez que votre capital sera mieux placé ailleurs. Vous pourrez alors récupérer l'intégralité de l'épargne et des intérêts générés. Ces fonds pourront être réinvestis dans d'autres produits financiers, potentiellement plus rentables. Il faut savoir cependant que la clôture d'un PEL avant 4 ans prive l'épargnant de la prime d'État (si elle était appliquée lors de l'ouverture du plan).

Explorer des placements alternatifs

Vous pouvez envisager des placements alternatifs qui peuvent offrir un meilleur rendement, une fois le plafond atteint. L’assurance-vie, les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier) et d’autres placements font partis des options intéressantes. Ces solutions peuvent aussi diversifier votre portefeuille.

Alternatives sans risque

Il existe des solutions qui permettent de sécuriser votre épargne sans limite de plafond si vous ne voulez pas prendre des risques. 

Livrets réglementés

Les livrets réglementés comme le Livret A et le LDDS restent des solutions populaires. Surtout pour les personnes qui souhaitent épargner sans risque. Ces comptes garantissent que l’épargne est bien protégée par l’État.

Livret A

Ce livret propose un taux d’intérêt de 3 % en 2024. Son plafond est de 22 950 €. Une fois qu'il est atteint, aucun nouveau versement ne sera possible. Les fonds resteront toutefois disponibles et continueront de générer des intérêts.

LDDS (Livret de Développement Durable et Solidaire)

Le LDDS est semblable au Livret A, il offre un taux d'intérêt de 3 %. Son plafond est plus bas et s'élève à 12 000 €. Il est une option idéale pour les personnes qui veulent épargner et soutenir des projets solidaires.

Comptes à terme

Les comptes à terme permettent de sécuriser l’épargne. Ils offrent un taux d’intérêt fixe pour une durée déterminée et ne sont pas soumis à des plafonds. Vous pourrez ainsi épargner des montants plus importants sans perdre en sécurité. La liquidité de ces comptes peut être limitée, car l’épargnant s'engage à laisser son capital pendant une période spécifique.

Investissements à long terme pour optimiser le rendement

Il existe des options à long terme qui peuvent offrir des rendements plus intéressants.

Assurance-vie

L’assurance-vie permet de diversifier ses investissements grâce aux unités de compte. Leur potentiel de rendement est plus élevé que les fonds en euros classiques.

La fiscalité de l'assurance-vie est avantageuse, surtout après 8 ans de détention, avec des abattements sur les gains réalisés. Le rendement peut varier en fonction des unités de compte choisies. Ils peuvent inclure des actions, des obligations, ou des fonds immobiliers.

Plan Épargne Retraite (PER)

Les sommes versées sur un PER, peuvent être déduites de vos revenus imposables. Cela réduira vos impôts. Le PER permet aussi de diversifier les investissements dans des fonds en euros ou des unités de compte. Ce produit convient aux personnes qui souhaitent se constituer une épargne pour la retraite et bénéficier d’un cadre fiscal avantageux.

Les erreurs à éviter avec un PEL

Le PEL est un outil financier avantageux, mais certaines erreurs peuvent réduire son efficacité.

Plafonner trop rapidement

Atteindre le seuil de 61 200  euros trop vite empêche tout versement ultérieur. Cela limite aussi la durée pendant laquelle l'épargne va augmenter. Une stratégie progressive de versements réguliers permet d'optimiser les intérêts sur une plus longue période.

Retraits prématurés

Tout retrait avant 4 ans entraîne la fermeture du PEL et la perte des avantages. C'est le cas du taux d'intérêt garanti et de la prime d’État. Il faudra bien réfléchir avant de retirer des fonds, surtout dans les premières années.

Sous-estimer la fiscalité

Après 2018, les intérêts du PEL sont soumis aux prélèvements sociaux (17,2 %) et au Prélèvement Forfaitaire Unique (30 %). Cela réduira le rendement net.

Un taux brut de 2,25 % en 2024 devient bien inférieur après fiscalité. Intégrer ces frais dans vos calculs est essentiel pour évaluer sa rentabilité réelle.

Que se passe-t-il après les 10 ans du PEL ?

Le PEL est un produit d’épargne conçu pour durer 10 ans au maximum. Une fois ce délai atteint, il subit une transformation qui modifiera son rendement et son fonctionnement. Il faudra aussi comprendre les différences entre les PEL ouverts avant et après 2011.

Transformation en livret classique

Lorsque le PEL atteint ses 10 ans, il ne peut plus être alimenté par de nouveaux versements. Il est automatiquement transformé en un livret classique. Il perdra son statut spécifique de produit d’épargne réglementé. Son fonctionnement s'apparentera à celui d’un compte d’épargne ordinaire.

Le principal changement réside dans le taux d’intérêt . Pendant les 10 premières années, le PEL bénéficie d’un taux garanti fixé lors de l’ouverture (généralement plus attractif que celui des livrets classiques). Une fois la durée maximale atteinte, le taux d’intérêt du livret classique devient librement fixé par la banque. Elle peut décider d’ajuster ce taux, souvent à la baisse. Cela entraînera une baisse significative de la rémunération.

Si un PEL ouvert en 2010 avait un taux de 2,5 % pendant les 10 premières années, ce taux pourrait être réduit à un taux inférieur après cette période. Il est souvent bien inférieur au taux des PEL en vigueur à la date d’ouverture.

Cette transformation en livret classique est une mauvaise nouvelle pour les épargnants qui comptaient sur un rendement stable et élevé à long terme. Les fonds restent accessibles, mais leur croissance sera désormais limitée.

PEL ouverts avant 2011 : des exceptions avantageuses

Les PEL ouverts avant 2011 bénéficient d’un traitement particulier. Ils sont plus avantageux que ceux ouverts après cette date. Ils n’ont pas de date d’échéance spécifique. Ainsi, ils ne subiront pas la transformation automatique en livret classique après 10 ans.

Ces plans continueront donc à générer des intérêts selon les conditions initiales du plan. Ils ne seront pas non plus soumis à la baisse de rémunération appliquée aux PEL plus récents.

Les PEL ouverts avant 2011 bénéficient toujours d’un taux d’intérêt garanti. Il est plus élevé que celui des plans ouverts après 2011. Ils sont ainsi des produits très intéressants pour les épargnants qui les ont conservés. Ces anciens PEL conservent également des avantages supplémentaires, comme :

• une rémunération avantageuse car le taux d’intérêt reste celui qui a été fixé lors de l’ouverture, qui était souvent supérieur à celui des PEL ouverts plus récemment,

• une prime d’État qui peut être utilisée dans le cadre de l’achat immobilier, si les conditions sont respectées.

• des conditions favorables pour les projets immobiliers qui sont souvent plus avantageuses pour les anciens PEL.

Ces avantages font des PEL ouverts avant 2011 un produit d’épargne intéressant. Ils conviennent aux épargnants qui souhaitent continuer à bénéficier de ces conditions favorables après 10 ans. 

Focus : Le prêt épargne logement lié au PEL

Le prêt épargne logement est un des avantages majeurs de ce produit d’épargne. Il est destiné à favoriser l'accession à la propriété ou des travaux immobiliers dans le cadre d'un projet immobilier personnel. Il existe des conditions spécifiques pour en bénéficier. Ses caractéristiques le différencient d'autres types de crédits immobiliers.

Conditions d’éligibilité

Critère	Détail
Durée minimale	4 ans depuis l'ouverture du PEL avant de pouvoir demander le prêt.
Montant maximal	92 000 €, plafond s’appliquant à l’ensemble du prêt, en fonction des circonstances et de l’ancienneté du plan.
Durée du prêt	De 2 à 15 ans, permettant une flexibilité dans le remboursement.
Impact de la durée	- Longue durée : mensualités plus faibles mais coût total plus élevé (intérêts plus importants). - Courte durée : mensualités élevées mais coût total réduit.

 

Taux de prêt en fonction de la date d’ouverture

Le taux du prêt épargne logement est directement lié à la date d’ouverture du PEL. Les taux de ces prêts sont garantis à l’avance au moment de l’ouverture du plan. Le taux applicable dépend des conditions en vigueur à cette époque.

Le taux du prêt épargne logement est fixé à 3,45 % pour les PEL ouverts en 2024.

Il peut varier en fonction de l’évolution des taux d’intérêt sur le marché, mais il reste stable et connu dès l’ouverture du plan. Cela permet aux épargnants de planifier leur financement en toute sécurité. Ils bénéficieront aussi de conditions fixes sur toute la durée de leur prêt.

Les prêts immobiliers classiques quant à eux peuvent offrir des taux variables ou fixes en fonction des conditions du marché. Ces taux peuvent toutefois évoluer et ne sont pas toujours aussi avantageux qu’un prêt épargne logement, surtout si le taux d'intérêt est bas.

Avantages et limites du prêt épargne logement

Le prêt épargne logement présente plusieurs avantages, mais aussi quelques limites.

Avantages	Limites
Taux fixe et garanti : Le taux d'intérêt est connu dès l'ouverture du PEL, offrant une stabilité financière. En 2024, le taux de 3,45 % est compétitif par rapport aux prêts classiques.	Plafond du prêt limité : Montant maximal de 92 000 €, souvent insuffisant pour des projets immobiliers dans des régions où les prix sont élevés.
Prêt bonifié pour anciens PEL : Conditions avantageuses pour les PEL ouverts avant 2011, avec des taux d'intérêt plus bas et des primes d'État.	Conditions d’éligibilité restrictives : Délai de 4 ans avant d’accéder au prêt et impossibilité d’alimenter le PEL après avoir atteint le plafond.
Prêt pour projets personnels : Financement réservé à des projets comme l'achat d'une résidence principale, la rénovation ou l’agrandissement.	Pénalités en cas de retrait précoce : Retraits avant 4 ans entraînant la perte des avantages du PEL, ce qui impose une gestion rigoureuse.

 

Comparaison des solutions d’épargne complémentaires

 

Critères	Livrets réglementés (Livret A, LDDS, etc.)	Plan Épargne Logement (PEL)
Souplesse et disponibilité	Fonds disponibles à tout moment, sans durée minimale de détention, idéal pour l'épargne de précaution.	Montants bloqués, durée minimale de 4 ans pour bénéficier pleinement des avantages (prêt et taux préférentiel).
Taxation	Exonération totale des intérêts : pas d'impôt sur le revenu ni de prélèvements sociaux.	Fiscalité avantageuse jusqu’à 12 ans, mais soumis aux prélèvements sociaux (17,2 %) et au PFU (30 %) au-delà.
Taux de rendement	Souvent inférieur : exemple en 2024, 3 % pour le Livret A.	Taux fixe dès l’ouverture : 2,25 % en 2024, mais généralement plus élevé que les livrets réglementés sur le long terme.
Plafond de versement	Limité : 22 950 € pour le Livret A, 12 000 € pour le LDDS, ce qui limite l’épargne totale possible.	Plafond élevé de 61 200 €, permettant de constituer un capital plus important pour des projets immobiliers.
Objectif	Idéal pour une épargne de précaution, à court terme ou intermédiaire.	Adapté pour des projets immobiliers à moyen et long terme grâce à son prêt dédié et son taux fixe garanti.
Inconvénients	Rendement faible et plafonds restrictifs pour une épargne à long terme.	Manque de liquidité avant 4 ans, fiscalité sur les intérêts après 12 ans, et contraintes d’utilisation du prêt.

 

Produits d’investissement alternatifs

Les produits d’investissement alternatifs, comme l’assurance-vie, les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier) et le crowdfunding immobilier, permettent de diversifier son portefeuille. Ils peuvent aussi optimiser le rendement à long terme. Ces solutions sont souvent plus risquées, mais elles peuvent offrir des profits bien plus élevés.

Assurance-vie 

L'assurance-vie est un produit d’épargne. Il permet de se constituer un capital sur le long terme et bénéficier d’une fiscalité avantageuse. Elle permet à l’épargnant de choisir entre des supports d'investissement. Il s'agit des unités de compte (actions, obligations, fonds immobiliers) et des fonds en euros.

Rendement des unités de compte

Ces supports d’investissement peuvent offrir un rendement bien plus élevé que celui du PEL. Ils sont investis en actions ou en obligations. Ils peuvent aussi profiter de la croissance des marchés financiers. Cependant, ils comportent un risque de perte en capital.

Fiscalité avantageuse après 8 ans

Après 8 ans de détention, les gains générés par l'assurance-vie bénéficient d’un abattement fiscal significatif (4 600 € pour une personne seule, 9 200 € pour un couple). Cela permet de réduire l’imposition sur les intérêts. Cette caractéristique rend l’assurance-vie intéressante pour les projets à long terme.

SCPI et crowdfunding immobilier :

Les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier) et le crowdfunding immobilier sont des solutions d’investissement immobilier accessibles, avec un couple rendement/risque attractif.

SCPI

Ces placements permettent de mutualiser les risques immobiliers. Pour cela il faut investir dans un portefeuille diversifié de biens immobiliers. Les rendements des SCPI sont généralement élevés, avec des rendements nets de 4 % à 6 % par an en moyenne. Cela surpasse largement le rendement d’un PEL. Ils offrent également une liquidité modérée et peuvent être intéressantes pour des épargnants qui recherchent des revenus passifs réguliers.

Crowdfunding immobilier

Le crowdfunding immobilier permet d’investir dans des projets immobiliers via des plateformes en ligne. Ces investissements ont souvent des rendements élevés, parfois entre 7 % et 12 % par an. Ils comportent en revanche des risques importants. En particulier en matière de liquidité et de défaut de paiement des promoteurs.

Comment optimiser votre épargne avec un PEL plein ?

Pour optimiser son épargne avec un PEL il faut comprendre des points essentiels. On peut citer le plafond de 61 200 €, le rendement attractif à 2,25 % en 2024, ainsi que les options disponibles une fois le plafond atteint. Il s'agit de la transformation en livret classique ou le recours à des produits d’investissement complémentaires.

Selon vos objectifs financiers, il peut être pertinent de diversifier votre épargne en explorant des alternatives comme l’assurance-vie ou les SCPI. Ils offrent un potentiel de rendement supérieur tout en prenant en compte votre tolérance au risque.

Il est important de choisir une stratégie en fonction de vos projets à long terme et de vos besoins de liquidité. Si vous êtes incertain sur les choix à faire après avoir atteint le plafond, il est conseillé de consulter un expert en gestion de patrimoine. Vous saurez ainsi comment adapter votre stratégie d'épargne à vos besoins. Vous optimiserez ainsi votre rendement et votre sécurité financière.